Нефтяной обвал
Ситуация, возникшая некоторое время назад на мировом рынке нефти в связи с резким падением цен на нее, создала серьезные проблемы для российских топливных компаний и бюджета страны.
Кто есть кто на мировом рынке нефти
В 1998 г. в мире было добыто 3,3 млрд.т нефти — на 231 млн.т больше, чем в 1995-м. Большую часть прироста (57 проц.) обеспечили 11 стран, входящих в ОПEК. Крупные экспортеры, не принадлежащие к этой организации (Норвегия, Великобритания, Мексика, Оман, Канада и Колумбия), за три года увеличили добычу на 23 проц., прочие страны мира — на 20 процентов. Среди ведущих нефтяных держав мира за эти годы только Россия сократила добычу сырья.
Страны-импортеры нефти добыли в 1998 г. около 700 млн.т сырья, а переработали 2,4 млрд. тонн. Многие государства в 1998 г. импортировали значительные объемы нефтепродуктов. Например, нетто-импорт нефтепродуктов в США составил чуть меньше 200 млн.т, в Китай — 64 млн., в Индию — 48 млн.т, в Германию — 33 млн.т, в Бразилию — 22 млн. тонн. Нефтепродукты импортировали даже некоторые экспортеры сырья: Мексика — 30 млн.т, Колумбия — 3 млн.тонн. Суммарный нетто-импорт нефтепродуктов в 1998 г. составил около 570 млн. тонн.
Eсли говорить о странах-экспортерах нефти, то они в 1998 г. добыли 2,6 млрд.т нефти, из которых около 1 млрд.т переработали на своих нефтеперерабатывающих заводах. Остальное сырье было поставлено на свободный рынок нефти. Он оперирует объемами, предлагаемыми товаропроизводителями к продаже после обеспечения потребностей собственных нефтеперерабатывающих мощностей.
Тенденции именно на этом рынке являются определяющими при анализе конъюнктуры мировых цен. Само по себе увеличение добычи нефти той или иной страной вовсе не означает автоматического изменения мировых цен, поскольку может сопровождаться ростом внутреннего потребления. Другое дело, если дополнительно добытые объемы сырья направляются на мировой рынок полностью.
Сравнивая показатели приведенных здесь таблиц, можно заметить, что между объемами добычи и переработки нефти в 1998 г. образовалась значительная разница — на 170 млн.т в пользу последней.
Ценовой кризис и его причины
Резкое падение цен на «черное золото» на мировом рынке началось в конце 1997 г., когда цена английской нефти сорта «брент» — признанного индикатора — упала со 140,8 до 72,6 долл. за тонну. Одновременно упали цены и на российскую нефть. В 1998 г. мировые продавцы нефти потеряли суммарно более 50 млрд. долларов.
За прошлый год оптовая цена наиболее распространенного на мировом рынке бензина с октановым числом 95 упала со 165 до 115 долл. за тонну. Значительно снизились цены на остальные нефтепродукты и товары нефтехимии, Потери экспортеров этой продукции, видимо, эквивалентны убыткам экспортеров сырья.
Причиной резкого падения цен стало превышение предложения нефти над спросом, Удешевление сырья привело к росту его потребления в странах-импортерах (прежде всего в США, Японии и государствах Западной Eвропы). В результате, несмотря на кризисы в Юго-Восточной Азии и России, общие потребности в нефти в мире в 1998 г. выросли на 52 млн, тонн. Отсюда вывод: платежеспособный спрос на это сырье на мировом рынке достаточно велик, значительное снижение цен является временным явлением и вызвано не столько уменьшением спроса, сколько ростом предложения. Снижение спроса было вызвано экономическим кризисом в странах Юго-Восточной Азии и в России, Рост предложения явился следствием отсутствия координации между странами-экспортерами. Остановимся подробнее на последнем.
Экспортеров нефти можно разделить на три группы, в каждой из которых действуют свои механизмы регулирования. К первой относятся страны ОПEК, ко второй — страны, не входящие в ОПEК, к третьей — Россия и ее партнеры.
Страны ОПEК контролируют около 63 проц. мирового рынка нефти. Объем их экспорта регулируется квотами, которые устанавливаются с целью стабилизации цен на мировом рынке. Однако поведение стран-членов ОПEК не всегда соответствует решениям этой организации. Кроме того, хотя страны ОПEК и являются главными поставщиками сырья на международный рынок, контролируемая этой организацией доля недостаточна для стабилизации цен без координации с другими поставщиками.
Страны-экспортеры нефти, не входящие в ОПEК, перестали координировать свою деятельность вообще. В результате в 1998 г. экспорт нефти из Великобритании, Канады, Колумбии и Мексики вырос на 17,2 млн. тонн.
По своему экспортному потенциалу Россия занимает третье место после Саудовской Аравии и Норвегии. Объем российских поставок нефти в 1998 г. был ограничен только пропускной способностью нефтеналивных портов и вырос на 18 млн. тонн. Кроме того, вырос экспорт сырья из Вьетнама, где нефть добывает российско-вьетнамское СП «Вьетсовпетро».
Постоянно увеличивая объем поставок на мировой рынок, страны-экспортеры нефти в 1991-1997 гг. заложили фундамент нефтяного кризиса. Из крупных экспортеров сырья только Норвегия проявила разум и выдержку и снизила в 1998 г. свой экспорт на 5 млн. тонн. Но этого оказалось слишком мало для стабилизации рынка.
Рост мирового экспорта сырья на 60 млн. тонн стоимостью примерно 6 млрд. долл. вызвал убытки в размере 50 млрд. долларов. Таким образом, на один доллар выручки пришлось восемь долларов убытков. Прямые потери экспортеров нефти одновременно явились прибылью стран-импортеров, в первую очередь США, Японии, Германии, Италии, Франции и Южной Кореи.
Последствия кризиса для России
Россия добывает около 9 проц. мировой нефти. В 1998 г. отечественные компании поставили на мировой рынок 117,9 млн.т своего сырья, около 75 млн.т иракской нефти по программе «Нефть в обмен на продовольствие», а также 11,3 млн.т вьетнамской. Кроме того, через нашу территорию на мировой рынок транзитом прошло 8,7 млн.т казахстанского сырья. Таким образом, в сфере влияния России в 1998 г. находилось 213 млн.т нефти, или 14 проц. от объема свободного рынка.
В 1998 г., учитывая резкое падение цен, российское правительство приняло решение о сокращении экспорта нефти. Однако выяснилось, что в стране нет центра, который мог бы координировать работу крупных нефтяных компаний. Сами компании из-за жесткой конкуренции между собой не смогли договориться о единой ценовой и сбытовой политике. В результате каждая стремилась любой ценой увеличить объем своего экспорта.
Падение цен на нефть вызвало их снижение на внутреннем рынке России и на рынке стран СНГ. К концу 1998 г. стоимость экспортной российской нефти в танкере на рейде Новороссийска упала со 125,4 до 63,9 долл. за тонну. Российская нефть, поставляемая на Украину на условиях предоплаты, подешевела со 120 до 48 долл. за тонну, а сырье для внутреннего рынка России — со 102,6 до 36 долл. за тонну.
В итоге это привело к следующим негативным последствиям для экономики страны.
В 1998 г, прямые потери от реализации российской нефти в дальнее зарубежье составили 5,6 млрд. долл., в государства СНГ — более 1 млрд.долларов. Убытки от экспорта нефтепродуктов исчислялись суммой 1,7 млрд. долл., от экспорта газа — 1,2 млрд. долларов. Таким образом, выиграв от продажи на мировом рынке дополнительных 18 млн.т нефти примерно 1,4 млрд. долл.. Россия потеряла 9,5 млрд. долл., что в значительной степени повлияло на ухудшение ситуации в стране в преддверии августовского экономического кризиса.
Сегодня сложился порочный замкнутый круг. Падение внутренних цен почти до уровня себестоимости добычи заставляет нефтяников стремиться к максимально возможному экспорту. Увеличение российского экспорта, в свою очередь, без сокращения поставок со стороны других стран ведет к перенасыщению мирового рынка и снижению мировых цен, что наносит экономический ущерб интересам России. «Хождение» по этому кругу все больше заводит в тупик. Это процесс, который не имеет будущего.
ИМА-пресс
(Продолжение в следующем номере)
<table border width=100%><tr><td colspan=5>Мировая добыча нефти</td></tr>
<tr><td>Страна</td><td>1995</td><td>1996</td><td>1997</td><td>1998</td></tr>
<tr><td>Всего</td><td>3093</td><td>3165</td><td>3272</td><td>3324</td></tr>
<tr><td>ОПEК</td><td>1255</td><td>1297</td><td>1360</td><td>1387</td></tr>
<tr><td>Саудовская Аравия</td><td>393</td><td>392</td><td>404</td><td>403</td></tr>
<tr><td>Венесуэла</td><td>130</td><td>147</td><td>159</td><td>155</td></tr>
<tr><td>Ирак</td><td>30</td><td>29</td><td>57</td><td>106</td></tr>
<tr><td>Прочие страны ОПEК</td><td>702</td><td>729</td><td>740</td><td>723</td></tr>
<tr><td>Крупные экспортеры,</td><td></td><td></td><td></td><td></td></tr>
<tr><td>не входящие в ОПEК</td><td>872</td><td>899</td><td>915</td><td>924</td></tr>
<tr><td>Россия</td><td>307</td><td>301</td><td>306</td><td>303</td></tr>
<tr><td>Норвегия</td><td>139</td><td>155</td><td>157</td><td>152</td></tr>
<tr><td>Мексика</td><td>136</td><td>148</td><td>151</td><td>152</td></tr>
<tr><td>Великобритания</td><td>128</td><td>128</td><td>127</td><td>133</td></tr>
<tr><td>Канада</td><td>90</td><td>92</td><td>96</td><td>101</td></tr>
<tr><td>Оман</td><td>42</td><td>44</td><td>41</td><td>45</td></tr>
<tr><td>Колумбия</td><td>29</td><td>31</td><td>33</td><td>37</td></tr>
<tr><td>Прочие страны</td><td>966</td><td>969</td><td>997</td><td>1013</td></tr></table>